随着经济全球化进程的加速以及中国经济近30年的持续快速增长，越来越多的国家和跨国公司更加关注中国，并把国际直接投资（FDI）的触角广泛延伸到中国。据统计，目前全球500强企业中，已有400多家在华投资，从而成为推动中国经济快速发展的另一股力量。在这一过程中，技术溢出效应是国际直接投资影响东道国技术进步的最为重要的一种方式，而技术进步的速度同时又关系着整个国家的经济发展进程。因此，如何正确看待FDI在我国的技术溢出效应具有十分重要的现实意义。

一、FDI技术溢出效应理论

技术溢出，是指由于广义FDI资本内含的人力资本、研发投入等要素通过各种渠道导致技术的非自愿扩散，促进了当地生产率增长，进而对东道国长期增长做出贡献，而跨国公司子公司又无法获得全部收益的情形。FDI流入对我国经济发展的贡献很大一部分源于FDI的技术外溢效应。FDI的技术溢出效应同时包括以人力资本为载体的软技术扩散和以研发投入为载体的硬技术扩散。

许多学者对FDI的技术溢出效应进行了分析并得出相关结论。1966年，弗农在俄林理论的基础上提出了产品生命周期理论（Product Life Cycle，Raymond Vernon）。所谓产品生命周期，是指产品在市场的销售过程的新陈代谢，而不是指产品的自然属性失效问题。该理论认为，一种产品具有诞生、发展、衰退的生命周期。它从动态的角度，探讨了一种产品在它的生命周期中，由于技术的传递和扩散，比较优势从一种类型的国家转向另一种类型的国家。也就是说在：FDI的过程中，通常技术较发达的一方把产品技术传递给不发达的一方，而不发达的一方即可借此机会来提高自身的技术水平和相关技能。另外，劳尔的技术地方化理论（The Theory of Localized Technological Change，Lall Sanjaya，1983）也给了我们一定的启示。劳尔的技术地方化理论旨在探究发展中国家跨国企业的比较优势。技术地方化理论的核心命题是，对成熟技术或生产工艺的应用和改进，可以使发展中国家的企业形成和发展自己的特定优势，进而实施对外投资。发展中国家的企业完全可以通过对成熟技术的改进而形成其特有的竞争优势。

对影响FDI的技术溢出效应吸收问题，也有许多学者进行研究。1994年，Blomstrom和Wolff通过对101个国家的比较分析，发现FDI的溢出效应主要发生在中等收入水平的发展中国家，而在最贫困的发展中国家却没有发现能够证明这种溢出效应存在的证据。因此FDI的技术外溢效应多发生在一些经济发展水平较高，基础设施较为完善的发达国家以及部分发展较好的发展中国家之中。赵伟、汪全力在2006年通过对Coe－Helpman模型的修正和扩展表明，通过进口贸易传导机制，国内研发、贸易伙伴国溢出的研发与中国全要素生产率之间存在着稳定的长期均衡关系；并通过对模型的计量发现，在不考虑人力资本的情况下，FDI技术溢出对中国全要素生产率只有很小的作用，而在考虑人力资本作为技术吸收能力的情况下，FDI技术溢出与人力资本的结合对全要素生产率具有非常显著的促进作用。

二、FDI在华技术外溢效应分析

在我国，FDI在通过影响中国人力资本来实现软技术的溢出效应方面取得了较好成绩，但在通过影响本国研发资本投入来形成中国经济增长的方面还有很长一段路要走。FDI在我国所引发的技术溢出效应突出表现为如下几个方面：

1.FDI多采用成熟的标准化技术，东道国可通过模仿和应用成熟产品的设计、生产、销售等成果直接获得技术外溢效应。如在此基础上进行创新还可获得更大的技术外溢效应

从弗农的产品生命周期理论我们可以看出，在FDI流入我国时，进入产品的生产技术等均已成熟。当产品通过FDI形式进入的时候，便会发生非自愿的技术传递和扩散，我国便可从中享用此种产品FDI所带来的技术溢出效应。这就使通过模仿和应用成熟产品的设计、生产、销售等成果而直接获得技术溢出效应成为可能；另外，从劳尔的技术地方化理论中我们可以看出，如果国内企业在直接模仿的基础上，能够结合自身实际进行消化、吸收并且加以改造创新，就可以形成自身的新的竞争优势，从而更利于企业自身的发展。在此情况下，FDI在华的技术溢出效应将会发挥新一轮的作用。例如：战后日本企业的技术创新体系是建立在欧美先进技术基础上的。但日本企业并不是将这些技术一般性地应用到生产中去，而是进行深层次的开发，在技术成果转化为商品的过程中增强自主创新能力，建立自己的独特优势。这种做法非常值得我国企业借鉴。

2.FDI在华的技术溢出效应体现在外商进入所带来的先进管理方法和理念，以及一些研发中心的建设

在华投资的跨国公司大都具有一定规模和经验，因而在管理和企业文化上几乎都有一套独特且有效的方法。在FDI的进入过程中，中国企业不只开了眼界，更在与外商合作竞争的过程中不断学习他人的先进管理方法和理念以增强自身的竞争力。这种方式的溢出效应在某种程度上甚至超过了纯技术的溢出效应，中国企业由此可以积累丰富的经验，这对国内产业的未来成长具有重要意义。随着中国经济的快速发展，更多的在华投资商已经或即将在中国建立研发中心，更多的国人可以参予研发过程，这将对我国的经济发展起到显著的促进作用。如：目前美国通用公司在华的投资额度已达15.2亿美元，堪称时下中国最大的中美合资项目。该公司在1997年启动了合资技术公司－－泛亚中心，由上汽集团和美国通用各出资50%兴建。在这10年里，我国汽车工业不仅在经济上得到了实惠，而且得到了更多的技术和经验，其中包括市场分析、决策投资、法规标准、知识产权等一系列“隐形收益”。这种“隐形收益”对于发展中的中国而言显得非常重要。目前，泛亚已经成长为中国汽车工业快速发展的一个重要助推器。

3.在华的FDI创造了就业机会并培养了技术和管理方面的人才

截止2005年，外资企业吸纳的就业人数已达2000多万，缓解了我国就业的压力，起到了稳定社会的重要作用。除此之外，近年来，在华的FDI已经从劳动密集型产业向技术密集型产业转移，提供了越来越多的技术型岗位。在此过程中，我国也迅速成长了一批技术和管理方面的人才；另外，国际范围的人才交叉流动还会使知识、理念、管理方法和技术外溢到中国的其他企业和科研机构，成为技术扩散的一个重要源泉。在华直接投资创造的就业机会，使我国劳动力大军的整体素质得以提高，外商的技术和管理人才的培养机制又为我国培养了许多高素质的人才，这一切对我国的经济发展起到了十分重要的作用。

4.在华：FDI通过增大外部竞争压力刺激国内企业参与竞争，达到技术溢出效应

外资企业在中国出现后，由于其规模效益以及先进的生产技术给中国企业带来了种种压力，迫使我国企业深化改革、加强管理、提高效率、加大自主技术创新力度，充分发挥现有生产要素的作用，力求实现自身的最大效用；另外，在此形势下，许多中小企业还自发地形成联盟和产业集群，通过相互合作、共同参与竞争来提高市场竞争力。我国的电器行业就是在此种方式下不断发展壮大起来的，目前，已成为全球范围竞争力较强的产业，为我国的出口创汇做出了重大贡献。

5.社会责任驱使外商传递技术到其供应链上的相关企业

著名可持续发展研究者约翰·埃尔金顿（Joho Elkington）在他的《茧经济：通向“企业公民”模式的企业转型》一书中提出：你所在的公司是毛虫、蝗虫、蝴蝶还是蜜蜂?由此推出了一个新的概念－－跨国蜜蜂。这是指跨国公司在国际间扮演了蜜蜂的角色，传播社会责任，促进和谐进步，实现可持续发展。2006年10月启动的巴斯夫“1+3”企业社会责任项目，延伸并创新了其全球企业社会责任的理念。具体内容是由一家企业带动其供应链上的3家企业，共同提高社会责任。在这样一种情形下，所谓的“1”就会不断地将行业中最重要的经验和技术传递给供应链上的其他企业，也就是“3”。这种不断地帮助使得在供应链上的其他企业都得到了实惠，获得了FDI的技术溢出效应。

不可否认，FDI在华的技术溢出效应除了上述正面的效应之外，也必然产生不少负面效应，如在一定程度上加剧了东道国的资源紧缺、环境恶化等。但是，如果我们能正确地对这些负面效应进行抑制，对正面效应加以合理利用，那么FDI的流入便会成为促进中国经济发展的一股重要力量。

三、我国合理利用FDI技术溢出效应的政策建议

从总体来看，技术溢出这种方式不受跨国公司意志的控制，影响范围广泛，是FDI流入后影响东道国技术进步最为重要的方式之一。因此，合理利用FDI在华的技术外溢效应具有十分重要而又十分迫切的现实意义。

目前，我国在充分发挥FDI技术外溢效应方面仍有诸多不足。首先，要想充分发挥FDI的技术溢出效应，我国的基础设施建设还需要进一步改善。我国许多城市的基础设施投资力度还不够，城市建设不完备，交通问题得不到解决，这对充分吸收FDI的技术溢出效应造成了一定的阻碍；其次，我国的教育水平还需要提高。这里所说的提高教育水平，并不是指在全国范围内提高大学生和研究生的数量，而是指各层次教育水平的广泛提高。尤其应注重专科技术教育，如中专生和大专生的专业培养，这可使全国范围内的技术劳动力素质整体提升。同时，要加强大学生和研究生的管理，克服现阶段大学生和研究生严进宽出的现实问题。只有提高了人力资源的整体水平，才能更有效地吸收FDI

流入所带来的技术溢出效应；再次，应加大力度扶持技术密集型产业及行业龙头企业，以点带面促进发展。目前，我国的技术密集型产业对我国经济增长的贡献还有待提高，我们应该充分认识它们在今后我国经济发展过程中所起到的推进作用。而行业中的龙头企业在行业内通常可以起到领军作用，能推动整个行业发展。因此，提高对它们的关注，有助于我国对FDI技术溢出效应吸收水平的提高；最后，我国地区经济发展不平衡，需要政府大力促进地区经济协调健康发展。我国地区发展不平衡主要体现在我国东部与中西部地区的差异。由于地域的差异性和资源分布的不均衡性，我国中西部地区发展一直相对滞后。因此，若要FDI的技术溢出效应在全国范围内同样得以实现，就必须针对不同地区采取不同的措施。在现有的政策下应适当对中西部地区加大扶持力度，同时，还要鼓励和促进这些地区扩大开放程度，调整产业结构，最终实现经济发展的飞跃。只有在我国具备完善的基础设施、充足的人力资源和稳定的经济环境的前提下，FDI才能够真正地发挥技术溢出效应，也才可以真正地起到助推我国经济发展的作用。